中信建投证券8月4日研报暗示，北好意思云厂商2024Q2季报透露落幕，举座行为本开支仍保持快速增长，且对往时指导乐不雅。2024Q2，北好意思四家云厂商的成本开支合计永别为528.52亿好意思元，同比增长57.76%，环比增长19.33%。

　　关于算力板块咱们后续预测仍保持积极。凭证The Information报说念，英伟达行将推出的东说念主工智能芯片将因谈论劣势而推迟三个月或更长时间，现货黄金投资Blackwell大宗分娩或蔓延至来岁Q1。咱们觉得，B卡蔓延关于总需求来讲并莫得影响，当今1.6T光模块也莫得出现蔓延的情况，同期800G光模块订单需求将为来岁联系公司功绩增长提供坚实基础。好意思股科技股和A股算力股近期波动较大，更多是受到复杂的宏不雅经济、资金往返、海外环境变化等身分影响，非基本面引起的股价编削仅仅短期内的波动，永久看AI发展趋势性强，具备较好的投资价值。

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